Seleção de Fundos – Previdência

Introdução

A Genial conta com uma das plataformas de previdência mais completas do mercado, oferecendo produtos de diversas seguradoras e mais de 100 fundos diferentes.

Por sermos uma plataforma aberta de investimentos, temos acesso a diversas gestoras, o que nos permite apresentar uma ampla variedade de opções para compor diferentes carteiras de investimento.

Este relatório é o resultado de uma análise detalhada do mercado e de nossos produtos, com o objetivo de oferecer as melhores soluções aos nossos clientes.

Lista de fundos

Detalhes sobre os produtos

Renda Fixa – Pós

ICATU VANGUARDA PÓS-FIXADO FI RENDA FIXA PREVIDENCIÁRIO

Geral | Conservador

O fundo tem como objetivo principal acompanhar a variação da taxa CDI, buscando garantir uma rentabilidade compatível com esse índice. Para atingir essa meta, o fundo realiza investimentos em títulos soberanos brasileiros e em operações compromissadas lastreadas em títulos públicos, oferecendo uma forma segura e eficiente de replicar o desempenho do CDI.

A Icatu Vanguarda é uma gestora com mais de 20 anos de experiência no mercado financeiro, consolidando-se como uma referência no setor. Com rating MQ1 atribuído pela Moody’s — o melhor em uma escala de 1 a 3 — a gestora demonstra sua solidez financeira e capacidade de gestão. A Icatu Vanguarda é uma gestora multiprodutos, com foco em renda fixa, crédito privado e ações, oferecendo uma abordagem diversificada para seus investidores.

A Icatu Vanguarda também é reconhecida por sua oferta de fundos passivos com baixo tracking error, ou seja, que apresentam uma rentabilidade muito próxima do índice de referência. Esses fundos são especialmente populares entre clientes institucionais, que buscam utilizar essas estratégias passivas na construção de portfólios mais equilibrados e eficientes, com foco em custo-benefício e estabilidade no longo prazo.

ICATU VANGUARDA PLUS FIC RENDA FIXA PREVIDENCIÁRIO

Geral | Conservador

O fundo tem por objetivo superar o CDI, buscando oportunidades nos mercados de taxas de juros e inflação, além de investir uma parcela de até 50% do seu patrimônio em uma carteira de crédito diversificada e focada em ativos de baixo risco de crédito.

A Icatu Vanguarda é uma gestora com mais de 20 anos de experiência no mercado financeiro, consolidando-se como uma referência no setor. Com rating MQ1 atribuído pela Moody’s — o melhor em uma escala de 1 a 3 — a gestora demonstra sua solidez financeira e capacidade de gestão. A Icatu Vanguarda é uma gestora multiprodutos, com foco em renda fixa, crédito privado e ações, oferecendo uma abordagem diversificada para seus investidores.

A Icatu Vanguarda também é reconhecida por sua oferta de fundos passivos com baixo tracking error, ou seja, que apresentam uma rentabilidade muito próxima do índice de referência. Esses fundos são especialmente populares entre clientes institucionais, que buscam utilizar essas estratégias passivas na construção de portfólios mais equilibrados e eficientes, com foco em custo-benefício e estabilidade no longo prazo.

Crédito Privado – Pós

ABSOLUTE ATENAS ICATU PREVIDÊNCIA FIC RENDA FIXA CRÉDITO PRIVADO

Geral | Conservador

A estratégia do fundo visa gerar retornos consistentes superiores ao CDI, por meio da construção de um portfólio diversificado e líquido. O foco está em ativos de baixo risco de crédito, que incluem títulos bancários, debêntures, FIDCs e títulos públicos. A composição do fundo é dividida da seguinte forma: 20% em caixa, 50% em debêntures, 25% em crédito bancário e 5% em FIDCs, buscando sempre equilibrar segurança e rentabilidade.

A Absolute é uma gestora multiprodutos, fundada em 2013, que oferece uma ampla gama de estratégias, incluindo macro, arbitragem, ações e crédito privado. A gestora conta com equipes multidisciplinares para análise e gestão de seus fundos. A estratégia de crédito foi iniciada em 2022, sendo conduzida por uma equipe com histórico consolidado nesse segmento. Com mais de R$ 40 bilhões sob gestão, a Absolute é uma das maiores gestoras independentes do Brasil.

BRASIL PLURAL CRÉDITO CORPORATIVO ICATU PREVIDÊNCIA FIC RENDA FIXA CRÉDITO PRIVADO

Geral | Moderado

O objetivo do fundo é superar o CDI por meio de investimentos em debêntures de empresas com baixo risco de crédito. A carteira do fundo é composta por aproximadamente 30% em caixa e 70% em debêntures, visando uma gestão equilibrada e segura. A equipe de crédito da gestora possui um histórico impecável, sem registros de default em sua trajetória.

A gestora é parte do grupo Genial e é especializada em diversas estratégias, incluindo Renda Fixa, Crédito Privado, Renda Variável, Macro e Alternativos. A estratégia de crédito high grade da casa tem mais de 10 anos de histórico consistente, sem ocorrências de default, demonstrando a solidez e a expertise da equipe de gestão.

Renda Fixa – Inflação

ICATU VANGUARDA INFLAÇÃO CURTA FIC RENDA FIXA PREVIDENCIÁRIO

Geral | Moderado

O fundo busca acompanhar, com baixo tracking error, a variação do IMA-B 5, índice composto por títulos soberanos brasileiros atrelados à inflação e com vencimentos de até 5 anos.

A Icatu Vanguarda é uma gestora com mais de 20 anos de experiência no mercado financeiro, consolidando-se como uma referência no setor. Com rating MQ1 atribuído pela Moody’s — o melhor em uma escala de 1 a 3 — a gestora demonstra sua solidez financeira e capacidade de gestão. A Icatu Vanguarda é uma gestora multiprodutos, com foco em renda fixa, crédito privado e ações, oferecendo uma abordagem diversificada para seus investidores.

A Icatu Vanguarda também é reconhecida por sua oferta de fundos passivos com baixo tracking error, ou seja, que apresentam uma rentabilidade muito próxima do índice de referência. Esses fundos são especialmente populares entre clientes institucionais, que buscam utilizar essas estratégias passivas na construção de portfólios mais equilibrados e eficientes, com foco em custo-benefício e estabilidade no longo prazo.

ICATU VANGUARDA INFLAÇÃO LONGA FIC RENDA FIXA PREVIDENCIÁRIO

Geral | Moderado

O fundo busca acompanhar, com baixo tracking error, a variação do IMA-B 5+, índice composto por títulos soberanos brasileiros atrelados à inflação e com vencimentos a partir de 5 anos.

A Icatu Vanguarda é uma gestora com mais de 20 anos de experiência no mercado financeiro, consolidando-se como uma referência no setor. Com rating MQ1 atribuído pela Moody’s — o melhor em uma escala de 1 a 3 — a gestora demonstra sua solidez financeira e capacidade de gestão. A Icatu Vanguarda é uma gestora multiprodutos, com foco em renda fixa, crédito privado e ações, oferecendo uma abordagem diversificada para seus investidores.

A Icatu Vanguarda também é reconhecida por sua oferta de fundos passivos com baixo tracking error, ou seja, que apresentam uma rentabilidade muito próxima do índice de referência. Esses fundos são especialmente populares entre clientes institucionais, que buscam utilizar essas estratégias passivas na construção de portfólios mais equilibrados e eficientes, com foco em custo-benefício e estabilidade no longo prazo.

Multimercado

SCHRODER ICATU PREVIDÊNCIA LOW VOL FI MULTIMERCADO

Geral | Moderado

Este é um fundo multimercado de baixa volatilidade, com uma volatilidade alvo de 3% ao ano, e foco principal na preservação de capital. O fundo tem como objetivo gerar rendimentos superiores ao CDI no longo prazo, mantendo sempre um baixo nível de risco. A carteira do fundo é diversificada, com investimentos em Renda Fixa, Crédito Privado, Renda Variável, Moedas e Investimentos no Exterior.

A Schroders é uma gestora de recursos internacional, com mais de 30 anos de presença no Brasil. A gestora possui mais de R$ 25 bilhões sob gestão e está entre as maiores gestoras independentes do país. O time de gestão local trabalha de forma integrada aos times globais, combinando a expertise internacional com o processo de investimento focado no Brasil, oferecendo uma abordagem estratégica e alinhada com as melhores práticas globais.

RIZA EVI PREVIDÊNCIA ICATU FIC MULTIMERCADO CRÉDITO PRIVADO

Geral | Moderado

O fundo tem como objetivo principal gerar retornos absolutos superiores ao CDI por meio de uma gestão ativa e diversificada de um portfólio composto, principalmente, por debêntures de crédito High Grade e ações. A estratégia de crédito se concentra em emissões restritas de alta qualidade, com baixo risco de crédito, garantindo uma proteção maior ao capital investido. Em relação à alocação em ações, a estratégia prioriza setores não cíclicos e defensivos, visando estabilidade e resistência em períodos de volatilidade no mercado.

O retorno-alvo do fundo está projetado para ficar entre CDI + 1,5% e CDI + 2,5% ao ano, com foco no horizonte de longo prazo. Para alcançar esse objetivo, a carteira será estruturada de maneira diversificada, com uma alocação em torno de 10% em caixa, aproximadamente 65% em crédito High Grade, até 10% em crédito offshore (Latam) e até 15% em ações. Além disso, o fundo manterá uma posição de hedge ou tática macro para proteger a carteira contra possíveis riscos e aproveitar oportunidades no mercado.

A alocação em ações será dinâmica, podendo variar conforme as condições do mercado e a avaliação da equipe de gestão, podendo inclusive ser reduzida a 0% se a estratégia indicar uma alocação mais defensiva. Essa flexibilidade permite ao fundo se ajustar de forma eficiente às mudanças nas condições econômicas e de mercado, buscando sempre otimizar o retorno com uma gestão prudente do risco.

REAL INVESTOR ICATU PREV QUALIFICADO FIC MULTIMERCADO

Qualificado | Moderado

O fundo tem como objetivo replicar a estratégia do Real Investor FIC FIM, um fundo multimercado livre, com enfoque na estratégia Long & Short. Na ponta comprada, investe em ações de empresas com bom potencial de valorização e que estão abaixo do seu valor intrínseco. Na ponta vendida, foca principalmente em Índice Ibovespa e, pontualmente, em ações de empresas com perspectivas negativas ou supervalorizadas. A estratégia visa manter uma exposição direcional neutra ou baixa no mercado acionário.

Além de Long & Short, o fundo pode atuar em juros, crédito, moedas, arbitragens e investimentos no exterior, buscando diversificação e flexibilidade nas fontes de retorno. A gestão tem como foco a geração de ganhos de capital substancialmente acima do CDI no longo prazo, sempre com uma relação risco-retorno adequada.

A Real Investor é uma gestora de ações fundada em 2012, com histórico desde 2008. Sua equipe acumulou experiência ao longo dos anos, mantendo uma liderança sólida e qualificada.

Ações

ICATU VANGUARDA IGARATÉ RESP LIMITADA FIF CIC MULTIMERCADO PREVIDENCIÁRIO

Geral | Moderado

Este é um Fundo Long Biased, que pode manter até 70% de sua alocação em ações, com a flexibilidade de investir também em juros, moedas, arbitragens e investimentos no exterior. Essa abordagem permite uma gestão dinâmica, aproveitando oportunidades em diferentes mercados e ativos.

A estratégia do fundo é focada em renda variável, visando retornos nominais expressivos no médio e longo prazo. O gestor busca identificar as melhores oportunidades de crescimento, sempre com o objetivo de maximizar o retorno sem expor o portfólio a riscos excessivos.

A construção do portfólio prioriza a preservação de capital e a redução de drawdowns, com um foco no crescimento consistente ao longo do tempo. Dessa forma, o fundo busca equilibrar o potencial de valorização com uma gestão de risco eficaz, proporcionando um retorno sustentável para os investidores.

ARX INCOME ICATU PREVIDÊNCIA FI MULTIMERCADO

O fundo, iniciado em 2000, é um dos mais antigos de previdência, com 51% em títulos públicos de baixo risco e 49% em ações, seguindo a estratégia do ARX Income FIA. Seu foco é preservar o capital e gerar renda investindo em empresas com alta relação entre dividendos e preço, além de sólidos fundamentos de valor.

A carteira é construída com base em três tipos de análises:

1. Histórica: distribuição de dividendos, estrutura de endividamento e crescimento.
2. Qualitativa: liquidez, análise setorial e governança.
3. Quantitativa Futura: projeções de lucros e dividendos.

A estratégia tem limites informais de 10% por ação e 30% por setor, sem objetivo de acompanhar índices de ações ou outros benchmarks.

REAL INVESTOR 100 ICATU PREV QUALIFICADO FIC AÇÕES

Qualificado | Arrojado

O Real Investor 100 Icatu Prev Qualificado FIC FIA é um fundo de previdência 100% em ações, voltado para investidores qualificados. Seu objetivo é replicar a carteira do Real Investor FIC FIA BDR Nível I, buscando performance superior no longo prazo, com uma relação risco-retorno adequada e superando consistentemente o Ibovespa. A estratégia começou como um clube de investimentos em 2008 e foi transformada em fundo, apresentando um histórico consistente e um track record destacado na indústria de fundos brasileira.

O fundo tem como base a estratégia do Real Investor FIC FIA, que reúne as principais posições da gestora e se destaca nos primeiros quartis da indústria em diversas janelas de rentabilidade.