⛽ Petrobras (PETR4)
Petrobras estuda cortar preços dos combustíveis
O que aconteceu? Decisão já estaria tomada e envolveria um corte entre 5-7% na gasolina e entre 7-10% no diesel. Ações da petroleira chegaram a cair 2% no dia de ontem em meio a tais rumores (Valor e Genial).
Nossa Opinião: de acordo com o nosso rastreador de preços que publicamos todas as segundas feiras, a gasolina e o diesel estariam operando com prêmios de 3-9%, respectivamente. Sendo assim, cortes na magnitude rumorada estão dentro do limite do razoável e não deveriam ser alvo de grande polêmica – desde que fiquem dentro desses patamares. Sendo assim, caso esses cortes se materializem, nossa leitura é neutra para as ações da Petrobras.
Recomendação: Manter
Preço-Alvo: R$ 47,00
WEG (WEGE3)
WEG anuncia novo investimento de R$ 670m para os próximos 5 anos
O que aconteceu? A WEG informou um plano de investimento de R$ 670m ao longo dos próximos cinco anos, com foco na ampliação da verticalização dos seus negócios de transformadores e motores elétricos no México e Brasil. No México, R$ 336m serão direcionados para a construção de uma nova fábrica de fios em Atotonilco de Tula. No Brasil, R$ 169m serão investidos na unidade de Itajaí e R$ 165m na de Guaramirim, ambas em Santa Catarina. A iniciativa busca atender à crescente demanda e melhorar a eficiência em recursos, custos e prazos, fortalecendo a sustentabilidade.
Opinião Genial: Embora o investimento de R$ 670m ao longo de cinco anos possa parecer modesto em comparação ao capex anual da WEG, que tem girado em torno de R$ 1b nos últimos anos, consideramos a iniciativa positiva. A perspectiva favorável para o mercado de transformadores na América do Norte deve impulsionar o preço dos produtos, contribuindo para a melhora das margens da companhia.
Recomendação: Comprar
Preço-alvo: R$ 58,00
💻 Google (GOGL34)
Google vence contra multa antitruste de US$ 1,7b na União Europeia
O que aconteceu? O Tribunal Geral da União Europeia anulou a multa de US$1,7b imposta à Google pela Comissão Europeia em 2019, relacionada ao abuso de dominância no mercado com o AdSense for Search. A Comissão alegou que a empresa impôs cláusulas restritivas a sites parceiros, impedindo concorrentes de veicular anúncios. O tribunal manteve a maioria das alegações, mas anulou a multa por falhas na avaliação da duração dos contratos. (CNBC e Genial)
Recomendação: Sem cobertura
💻 Microsoft (MSFT34)
União Europeia desiste de processo contra Microsoft
O que aconteceu? A União Europeia e o Reino Unido decidiram não abrir investigações formais sobre a parceria entre Microsoft e Inflection AI, já que sete países da UE retiraram seus pedidos após uma decisão do Tribunal de Justiça Europeu em um caso semelhante. A Microsoft contratou o cofundador e quase todos os funcionários da Inflection AI, além de pagar US$ 650m por uma taxa de licenciamento. Enquanto isso, a FTC continua investigando se o acordo foi estruturado para evitar uma revisão antitruste nos EUA, mantendo o caso sob análise. (Valor e Genial)
Recomendação: Sem cobertura
🛒 Petz (PETZ3)
Investidores da Cobasi adquirem 5,8% da Petz em meio à fusão
O que aconteceu? A Petz anunciou que os acionistas da Cobasi, a Kinea Private Equity e a Tefra Participações, da família Nassar, compraram 26,7 milhões de ações da companhia, representando 5,8% do capital social. O movimento ocorre enquanto as duas empresas do setor pet avançam no processo de fusão. Recentemente, o CEO da Petz, Sergio Zimerman, também aumentou sua participação, atingindo 33% das ações da empresa. (Petz e Genial)
Recomendação: Manter
Preço-alvo: R$ 4,20
🏭 Gerdau (GGBR4)
Aquisição de ativos da Dales Recycling nos EUA por US$60m
O que aconteceu? A Gerdau Ameristeel, subsidiária da Gerdau na América do Norte, firmou um contrato para adquirir os ativos da Dales Recycling, uma empresa de reciclagem de sucata ferrosa, por aproximadamente US$60m. A aquisição, que abrange operações nos estados do Tennessee, Kentucky e Missouri, visa aumentar a captura de sucata ferrosa a custos competitivos para suas operações. A transação está alinhada à estratégia da Gerdau de ampliar a competitividade e presença em mercados de maior rentabilidade. (Gerdau e Genial)
Recomendação: Comprar
Preço-alvo: R$ 23,40
🏦 Itaú (ITUB4)
Emissão de R$ 1b em letras financeiras perpétuas
O que aconteceu? O Itaú anunciou a emissão de letras financeiras perpétuas no valor total de R$ 1b, por meio de negociações privadas com investidores, o que deve resultar em um impacto estimado de aproximadamente +0,1pp no índice de capital de Nível 1 do banco. Os títulos oferecem a possibilidade de recompra a partir de 2029, desde que seja aprovado pelo Banco Central (Valor e Genial).
Recomendação: Comprar
Preço-alvo: R$ 40,60
🚜 AgroGalaxy (AGXY3)
Recuperação Judicial acende alerta para Fiagros
O que aconteceu? A Agrogalaxy entrou com pedido de recuperação judicial após não conseguir pagar uma amortização de R$ 70 milhões que venceu hoje. Com uma dívida líquida de mais de R$ 1,5 bilhão e obrigações com fornecedores de mais de R$ 4 bilhões, a empresa enfrenta um cenário desafiador no setor de insumos agrícolas. Além disso, a companhia anunciou a renúncia de seu CEO e de cinco dos nove membros do conselho. O mercado já esperava dificuldades, dadas as mudanças abruptas no agronegócio desde 2023, com queda no preço das commodities e margens operacionais negativas. (Agrogalaxy, Brazil Journal e Genial)
Nossa opinião: O pedido de RJ da Agrogalaxy sinaliza um alerta importante para os investidores de Fiagros, que têm exposição relevante à dívida da empresa. O impacto já é visível nos fundos CRAs de Capitânia, JGP e XP, que fecharam em queda. A situação da Agrogalaxy pode pressionar ainda mais o mercado de insumos agrícolas e aumentar as preocupações sobre outras empresas do setor, como a Lavoro.
