Confira as principais notícias que irão movimentar o mercado de ações: GPA (PCAR3), JSHF (JHSF3), Direcional (DIRR3), Mitre (MTRE3), Multiplan (MULT3), Light (LIGT3), Gol (GOLL4) e Aeris (AERI3).

Expresso Brasil e Mundo

Ibovespa: Encerrou o último pregão em queda, influenciado pelos papéis de Petrobras e Itaú. Os papéis da petroleira tiveram um dia negativo após queda no preço do petróleo. Do lado positivo do índice, Vale e B3 impediram maiores quedas fechando o dia no verde. 

Juros futuros: Encerraram o pregão da quinta-feira (11) em alta, ainda sofrendo os reajustes dos agentes econômicos guiados pela divulgação dos dados de inflação dos EUA. O DI jan/25 oscilou para 10,03% e de jan/29 foi para 11,11%. 

Mundo: Bolsas europeias avançam com a alta das commodities e a perspectiva de cortes de juros pelo BCE, que impulsiona os setores sensíveis ao custo financeiro.  

Minério de ferro: Minério de ferro rumo à sua melhor semana em dois anos com visão de que a economia da China pode estar se recuperando, o que melhora as perspectivas de demanda.

Petróleo: Petróleo brent se sustenta acima de US$ 90 e o ouro atingiu recorte enquanto os investidores observam como o Irã poderia responder a Israel após ataque ao seu complexo diplomático na Síria na semana passada.

Em Destaque

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Economia
Por José Marcio Camargo

Em fevereiro, as vendas no varejo cresceram 1,0% na comparação mensal, acima do teto das expectativas de 0,3% m/m. Em relação às vendas no varejo ampliado, observou-se um crescimento de 1,2%, também acima das estimativas do mercado. Com este resultado, o setor está 7,1% acima do patamar pre-pandemia e atingiu o maior patamar da série histórica, iniciada em janeiro de 2000.

GPA
GPA obtém aval de credores
O GPA recebeu aprovação de 92,9% de seus credores para a alteração no controle acionário da empresa, sem antecipação do vencimento de uma dívida de R$ 500m em aberto com estes investidores. A concessão foi feita mediante o pagamento de um prêmio aos detentores dos CRI no percentual de 0,35% ao ano sobre o saldo do valor nominal unitário, multiplicado pela duração remanescente. O acordo faz parte do processo de renegociação após a recente oferta pública de ações da empresa que alterou o controle acionário. (Valor e Genial)

JHSF
Boa Vista Village embargada
O Ministério Público pediu, via liminar, embargo das obras no Boa Vista Village, alegando que o estudo de danos ambientais não considerava o tamanho global do projeto. O Tribunal de Justiça de SP acatou ao pedido. O loteamento já possuía licenças emitidas pelos órgãos públicos, que foram considerados omissos pela decisão da juíza Raíssa Schneider. O projeto Boa Vista Village representou ~R$ 700m em vendas nos últimos 2 anos, além de contar com vários projetos em andamento, como um shopping já praticamente pronto. (Valor e Genial)

PicPay
Entrada no mercado de adquirência
O PicPay anunciou o lançamento de suas maquininhas de cartão para seus clientes PJ, buscando fortalecer o ecossistema da companhia. As maquininhas estão sendo oferecidas gradualmente para à base de clientes PJ, que já somam 1m de usuários. (Valor e Genial)

Direcional
Prévia operacional  
Nossa visão: positivo. A Direcional lançou R$ 654m (+7% a/a) no 1T24, com maior concentração em produtos Riva (média renda). O maior destaque da prévia foram as vendas, que totalizaram R$ 1b (+56% a/a), levando a uma VSO de 22%, bem acima do que Direcional costumava operar. A queima de caixa do trimestre foi de R$ 58m, que parece razoável pelo crescimento da Direcional nos últimos trimestres, especialmente da Riva, que tem seu fluxo de pagamentos mais concentrado na entrega das chaves. (Direcional e Genial)

Mitre
Prévia operacional
Nossa visão: neutro. A Mitre lançou R$ 215m (-23% a/a), com apenas um projeto raízes lançado e que já está 27% vendido em ~3 semanas. As vendas totalizaram R$ 247m (+2% a/a), levando a uma VSO razoável de 11%. A geração de caixa foi de R$ 56m, representando o verdadeiro início do processo de desalavancagem da Mitre (no trimestre passado boa parte da geração foi relacionado à venda de SPEs), conforme as unidades entregues têm sido repassadas. Neste trimestre foram entregues R$ 678m em VGV, que devem ser repassados muito em breve. (Mitre e Genial)

Multiplan
Surpresa positiva e inesperada
A Multiplan está para vender um terreno ao lado do RibeirãoShopping por R$ 48m ou R$ 2k/m2. Apesar de ser um valor pequeno para o tamanho da Multiplan, a transação é positiva dado que o mercado costuma não precificar landbank das empresas listadas de shopping. A Multiplan tem 795 mil m2 de terreno em landbank. (Multiplan e Genial)

Light
Devo não nego
Empresa anunciou o tão aguardado acordo com credores. O plano deve conter conversão de 35% dos débitos em ações e, quem aderir, deve receber a dívida em IPCA+5% em oito anos. Os que não aceitarem converter a dívida, deverão receber em IPCA + 3% anos. Empresa será capitalizada em R$1,5 bi pelos acionistas de referência. Evento positivo para turnaround da empresa como um todo e por trazer uma solução para credores. (Investnews e Genial)

Saúde
Gestora HSI começará investimentos em saúde
A HSI vai começar com investimentos de até R$ 1b no setor de saúde. Segundo o CEO 50% dos investimentos envolverão operações puramente imobiliárias, como a aquisição de imóveis e construção sob demanda, e a outra metade será focada em concessão de crédito. A notícia vem em meio a um momento de necessidade de capital e investimento para as empresas de saúde privadas, o que consideramos um movimento positivo. (Valor e Genial)

Agrícolas
IBGE reduz estimativa para safra de grãos de 2024
Segundo o Levantamento Sistemático da Produção Agrícola (LSPA), publicado pelo IBGE, a produção de grãos no Brasil deve chegar a 298,3m de toneladas em 2024. Esse número é 0,8% menor que a estimativa de fevereiro e representa uma redução de 5,4% em relação a 2023, equivalente a uma queda de 17,1m de toneladas. (Valor e Genial)

Agrícolas
Conab reduz estimativa para produção de soja e milho
A Companhia Nacional de Abastecimento (Conab) estima que a safra de soja deve cair 5,2% em relação à safra passada, para 146,5m de toneladas, enquanto o cultivo de milho é previsto em 23,4m de toneladas, equivalente a uma queda de 14,7% em relação à safra 2022/23. (Valor e Genial)

Zamp
Negociações entre Zamp e Starbucks no Brasil avançam
A Zamp comunicou que as conversas para trazer a marca Starbucks para o Brasil estão progredindo, porém ainda não chegaram a um acordo definitivo. A empresa esclareceu que, atualmente, existe apenas um acordo de confidencialidade firmado com a Starbucks. (Zamp e Genial)

Gol
Acordo com arrendadores
A Gol (GOLL4) anunciou que espera chegar a um acordo com os arrendadores de aeronaves nas próximas semanas, dentro do processo de recuperação judicial. A empresa planeja devolver até 16 aviões (16% de sua frota) como parte de sua reestruturação. A Gol encerrou 2023 com uma frota média operacional de 101 aeronaves (-8,2% a/a) e deve ter dificuldade em manter suas operações com uma frota ainda menor em 2024. (Valor Econômico e Genial)

Aeris
Grupamento de ações
A Aeris (AERI3) aprovou o grupamento das ações da empresa na proporção de 20:1. Este grupamento será efetivado após período entre 12 de abril e 13 de maio, no qual os acionistas podem ajustar suas posições acionárias em múltiplos de 20 ações. As frações remanescentes serão agrupadas e vendidas em leilão, com o resultado líquido sendo distribuído entre os titulares das frações. (Aeris e Genial)