Fique por dentro das principais informações do mercado financeiro nesta segunda-feira, 13 de janeiro.
Expresso Brasil e Mundo
Ibovespa: Encerrou o pregão de sexta-feira (10) em baixa, mesmo com Vale e Petrobras fechando o dia no positivo. A mineradora interrompeu uma sequência de oito pregões consecutivos de baixa, enquanto a petroleira avançou após uma forte valorização do preço do petróleo.
Juros futuros: Encerraram o pregão da sexta-feira (10) em movimento de alta após a divulgação dos dados de emprego nos EUA. O DI Jan/26 oscilou de 14,95% para 15,01% e o DI Jan/31 foi de 14,95% para 15,23%.
Mundo: Bolsas europeias e futuros dos EUA caem, enquanto yields dos treasuries e o índice dólar estendem os ganhos após o payroll forte de sexta-feira reduzir apostas em cortes do Fed.
Minério de ferro: Cobre avança com exportações chinesas acima do esperado, enquanto o minério de ferro se valoriza em Singapura, ultrapassando brevemente US$ 100 a tonelada.
Petróleo: Petróleo brent supera US$ 81 o barril após um ganho de 3% na sexta-feira, com sanções dos EUA ao setor petrolífero da Rússia afetando grandes exportadores, companhias de seguros e mais de 150 petroleiros.
Em Destaque
PMC (Nov/24): Varejo recua e reforça a percepção de arrefecimento da economia
Sabesp (SBSP3) | Finalmente, a atualização de Estimativas Pós-Privatização! – Novo Preço-Alvo!
Bancos | Aumento do Teto de Juros do Consignado INSS (Isso Não Será Suficiente)
Novos Conteúdos
IPCA (Dez/24): Tendência de aceleração segue se confirmando
A criação líquida de 256 mil empregos em setores não-agrícolas (payroll) nos Estados Unidos em dezembro superou, em muito, as expectativas do mercado (165 mil, Bloomberg). Em vista da forte surpresa altista com o payroll de dezembro, antevemos uma pausa do ciclo de afrouxamento monetário por parte do Fed na sua primeira reunião do ano em janeiro.
Payroll (Dez/24): Geração de vagas surpreende e sugere pausa no ciclo de corte de juros em janeiro
Na tarde de ontem (09/01), o Conselho Nacional de Previdência Social (CNPS) aprovou o reajuste no limite máximo das taxas de juros para empréstimos consignados concedidos a beneficiários do INSS. Com a decisão, a taxa mensal subiu para 1,80% ao mês, ante o patamar anterior de 1,66%. Neste relatório, analisamos o impacto dessa mudança, incluindo uma estimativa do ROE implícito para os bancos com base em dados públicos disponíveis.
Brava (BRAV3) | Dados de Produção Dez/24 + Proposta de Venda de Ativos!
Apesar dos dados ruins, as informações pró-forma para janeiro/25 (e consequentemente 1T25) passam a ser bem promissoras com o retorno operacional de Papa-Terra, Manati (esperado 1T25) e ramp de produção de Atlanta. Além disso, via fato relevante a empresa confirmou ter recebido propostas pelo desinvestimento de seus ativos on-shore e águas rasas. Caso o preço rumorado de US$2 bilhões se concretize, significaria que a venda estaria sendo avaliada ao mesmo valor de 100% da empresa atualmente.
Economia
Por José Marcio Camargo
Mais uma vez acima do teto
Foi um ano onde os componentes de oferta (com exceção das carnes) e itens voláteis atuaram em direção favorável e ainda assim encerramos 2024 acima do teto da meta de inflação.
As principais notícias do dia 13/01/25
⛽ Óleo e gás
Governo Biden publica uma série de regulações antiexploração para indústria E&P
O que aconteceu? Ao final do seu mandato, Governo Biden publicou uma série de decretos limitando a exploração de petróeo offshore nos EUA. O objetivo desse decreto é proteger a Costa Leste dos EUA, o Pacífico ao largo das costas de Washington, Oregon e Califórnia, além de áreas adicionais do norte do Mar de Bering, no Alasca, contra futuros arrendamentos de petróleo e gás natural. Além disso, novas sanções contra o petróleo russo deixa o mercado ainda mais restrito a comercialização (Casa Branca e Genial)
Opinião Genial: O evento limita a exploração e acesso de novas reservas de petróleo a indústria americana, o que acabou por pressionar o preço do brent ao longo do último mês. Com isso, o preço do brent passou a operar acima dos US$81/barril na última semana. Tal evento é positivo para os atuais produtores por limitar a oferta e pressionar o preço do brent. Sendo assim, acreditamos que esse evento é positivo para PETR, PRIO, BRAV e RECV.
🏦 Financeiro
INBR32 | Inter lança no varejo cartão de crédito em dólar
O que aconteceu? O Banco Inter lançou, no segmento de varejo, o cartão de crédito em dólar, que antes era restrito ao private. Inicialmente, o produto será destinado ao segmento de alta renda do varejo do banco, mas o objetivo é que ele esteja disponível para toda a base de clientes que atenda aos critérios. As compras no exterior não terão cobrança de IOF, e o cartão permitirá o acúmulo de pontos em programas de fidelidade. (Valor e Genial)
Recomendação: Comprar
Preço-alvo: R$ 45,10
🖥️ Tecnologia
M1TA34 | Flexibilidade de conteúdo da Meta deixa anunciantes preocupados
O que aconteceu? A recente mudança de postura de Mark Zuckerberg na moderação de conteúdo da Meta, incluindo o fim do programa de checagem de fatos e o relaxamento das políticas contra discurso de ódio, gerou preocupação entre anunciantes, temendo o impacto de conteúdo prejudicial e desinformação. Com a receita anual de US$135b da Meta fortemente dependente de publicidade, marcas avaliam o risco de associar seus anúncios a conteúdos tóxicos. (Valor e Genial)
Recomendação: Sem cobertura
🔧 Indústria Auto
TSLA34 | Tesla supera Audi na venda global de globais em 2024
O que aconteceu? A Tesla superou a Audi em 2024, apesar de vender menos veículos que o esperado, com 1,79m de unidades contra 1,67m da Audi, uma queda de 12% a/a para a marca alemã. A Audi enfrenta desafios com a concorrência na Europa e na China, além da baixa demanda por seus modelos elétricos. A fraca recuperação na China e cortes em subsídios na Europa afetaram as vendas de veículos elétricos, levando a avisos de lucros reduzidos de várias montadoras alemãs. (Bloomberg e Genial)
Recomendação: Sem cobertura
