📡 Tecnologia (BDRs/ETFs) 16/01/26
TSM34 | TSMC bate lucro recorde no 4º trimestre e puxa alta das big techs
O que aconteceu? A TSMC (Taiwan Semiconductor Manufacturing Company) registrou lucro líquido recorde no quarto trimestre de 2025, com um aumento de cerca de 35% em relação ao ano anterior e US$ 16 bilhões de lucro, superando as expectativas dos analistas impulsionada pela forte demanda por chips avançados para inteligência artificial (IA). A receita também ultrapassou US$ 33 bilhões, refletindo crescimento robusto nos segmentos de computação de alto desempenho e IA, com os chips de processo avançado respondendo por grande parte das vendas. Esses resultados levaram as ações da TSMC a batê-rem máximas históricas e contribuíram para uma rali nos mercados de tecnologia, com investidores renovando a confiança no setor de semicondutores e em gigantes de tecnologia que dependem da cadeia, como Nvidia e Apple. (Investing.com, Reuters e Genial)

🏭 Mineração e Siderurgia 16/01/26
CSNA3 | CSN busca vender participação em infraestrutura e controle da Cimentos em 2026
O que aconteceu? A CSN informou que pretende avançar em 2026 com a venda de ativos de infraestrutura e também separar ou alienar o controle da sua subsidiária Cimentos (Companhia de Cimento Nacional). O objetivo é reduzir alavancagem, concentrar capital em negócios principais e reforçar o caixa, diante de um cenário desafiador no setor de cimento e infraestrutura, com pressões competitivas e necessidade de otimização do portfólio. A estratégia faz parte de um plano mais amplo de desinvestimentos para melhorar a estrutura financeira do grupo. (Valor e Genial)

⛽Óleo & Gás 16/01/2026
BRAV3 | Brava assina contrato para adquirir 50% de Tartaruga Verde e Espadarte Módulo III
O que aconteceu? A Brava Energia (BRAV3) anunciou a assinatura do contrato para adquirir os 50% de participação da Petronas no campo de Tartaruga Verde (BM‑C‑36) e no Módulo III de Espadarte, ambos na Bacia de Campos. A transação soma US$ 450 milhões, divididos em: I) US$ 50 milhões pagos na assinatura; II) US$ 350 milhões no fechamento (ajustados à data efetiva de 01/07/2025 US$ 25 milhões em 12 meses e III) US$ 25 milhões em 24 meses após o closing. O fechamento depende de aprovações de CADE, ANP e do eventual exercício de direito de preferência pela Petrobras. Caso concluída, a expectativa é de encerramento em 2026. Os ativos produziram, em 2025, cerca de 55,6 mil boe/d (100% do campo), majoritariamente óleo, operados pela Petrobras via FPSO Cidade de Campos dos Goytacazes. As concessões têm vigência até 2039. (Genial e Brava)

Opinião Genial:  Acreditamos que o mercado deve reagir negativamente a esse evento – ainda que os méritos da transação possam ser reinterpretados com o passar do tempo. A recente performance das ações da BRAVA estava relacionada a uma possível venda de ativos e não o contrário. A venda de ativos iria na direção da desalavancagem financeira da cia e de eventual destravamento de valor/ reprecificação dos ativos. Vale lembrar que a performance dos campos adquiridos (onshore, nesse caso) foram aquém do que os números contidos em sua certificação de reservas, o que pode colocar em xeque o potencial de destravamento de valor do ativo adquirido. Vamos escrever sobre a aquisição com mais detalhes ao longo do dia.

💪 Consumo Discricionário / 🏋️ Fitness 16/01/26
SMFT3 | Smart Fit reconhece desafios, mantém otimismo para 2026 e ação cai 9%
O que aconteceu? A Smart Fit (SMFT3) afirmou que enfrenta desafios operacionais após um 2025 mais pressionado por custos, maior concorrência e normalização do crescimento pós-pandemia, mas reforçou uma visão otimista para 2026, com foco em eficiência, retenção de alunos e expansão mais seletiva. As declarações foram feitas pelo fundador e CEO Edgard Corona durante o Retail CEO Day do BTG Pactual. Apesar do tom construtivo de médio prazo, o mercado reagiu negativamente no curto prazo, e as ações caíram cerca de 9% no dia, enquanto o Ibovespa subia 0,2%, refletindo cautela dos investidores com o ritmo de crescimento e margens no curto prazo. (Brazil Journal e Genial)

🥩 Alimentos (frigoríficos) 16/01/26
JBSS32 | Pilgrims da JBS vai investir US$ 1,3 bi no México até 2030
O que aconteceu? A Pilgrims Pride — controlada pela JBS (BDR: JBSS32) — anunciou um programa de investimentos de até US$ 1,3 bilhão no México até 2030, com o objetivo de expandir capacidade produtiva, modernizar plantas, e fortalecer sua presença no mercado mexicano de proteína animal. A estratégia inclui a construção e ampliação de unidades industriais, com foco em eficiência operacional, sustentabilidade e exportação, alinhada à demanda crescente por produtos de frango no país e em mercados internacionais. (MoneyTimes e Genial)

🏗️ Imobiliário 16/01/26
CYRE3 | Cyrela divulga prévia operacional do 4T25
O que aconteceu? No 4T25, a Cyrela lançou R$ 4,5 bilhões em VGV no 4T25 e R$ 18,6 bilhões em 2025. Ex-permuta, os lançamentos somaram R$ 3,3 bilhões no trimestre e R$ 13,0 bilhões no ano. As vendas líquidas contratadas totalizaram R$ 3,3 bilhões no 4T25 e R$ 13,2 bilhões em 2025. Ex-permuta, as vendas foram de R$ 2,4 bilhões no trimestre e R$ 9,2 bilhões no acumulado do ano. A velocidade de vendas (VSO) de 12 meses foi de 45,2%, e a safra de lançamentos do 4T25 apresentou VSO de 38%. (Cyrela e Genial)

Opinião Genial: Para nós, os números reportados foram neutros, com desaceleração no ritmo de lançamentos, resultando em uma leve desaceleração no ritmo de vendas. Ainda assim, seguimos otimistas com a companhia, devido ao seu aumento de participação no segmento de baixa renda, além de um valuation comparativamente mais barato em relação aos seus pares.

🏗️ Imobiliário 16/01/26
DIRR3 | Direcional divulga prévia operacional do 4T25
O que aconteceu? A Direcional divulgou prévia operacional do 4T25 e de 2025 com vendas brutas de R$ 7,1 bilhões no ano e vendas líquidas de R$ 6,2 bilhões, acima do registrado em 2024. Os lançamentos totalizaram R$ 1,9 bilhão no 4T25 e R$ 6,9 bilhões em 2025. A Riva registrou vendas líquidas de R$ 2,7 bilhões no ano, crescimento de 15% em relação a 2024. A velocidade de vendas consolidada foi de 21% no 4T25. A geração de caixa somou R$ 389 milhões no trimestre e R$ 882 milhões em 2025. Em dividendos, a companhia pagou R$ 1,55 por ação no 4T25 e R$ 1,5 bilhão ao longo de 2025. (Direcional e Genial)

Opinião Genial: Avaliamos os números como positivos. Ainda que a companhia tenha reportado uma desaceleração no ritmo de vendas, boa parte deste impacto se deu devido ao maior número de lançamentos em dezembro, o que significa que provavelmente teremos números melhores no 1T26. Além disso, destacamos a forte geração de R$ 389 milhões em caixa, além de um bom desempenho da Riva no trimestre.

🏗️ Imobiliário 15/01/26
EVEN3 | Vendas líquidas da Even somam R$ 523 milhões no 4º trimestre, alta de 417 pontos percentuais
O que aconteceu? A Even divulgou seus resultados operacionais do 4º trimestre de 2025, com vendas líquidas totalizando cerca de R$ 523 milhões, o que representa uma alta de 417 pontos percentuais em comparação ao 4T24. O desempenho foi impulsionado por forte ritmo de comercialização e capacidade de execução, refletindo maior demanda por imóveis e eficiência na operação comercial da empresa. (Even e Genial)

⛽ Óleo e gás 16/01/26
PETR4 | Petrobras vai fornecer até 12 mil t de bunker com conteúdo renovável para norueguesa Odfjell
O que aconteceu? A Petrobras (PETR4) fechou acordo para fornecer até 12 mil toneladas de combustível bunker com conteúdo renovável à Odfjell SE, uma importante empresa norueguesa de transporte marítimo. O bunker entregue integrará misturas com componentes de origem renovável, alinhadas à tendência de descarbonização da logística marítima. A operação reforça o papel da Petrobras no mercado de combustíveis marítimos mais sustentáveis, apoia a transição energética do setor e fortalece parcerias internacionais em segmentos de menor emissão de carbono. (MoneyTimes e Genial)

🏦 Financeiro 16/01/26
MERC3 & MERC4 | CVM aprova pedido de OPA para fechamento de capital
O que aconteceu? A CVM aprovou o pedido de Oferta Pública de Aquisição (OPA) para fechamento de capital da Mercantil Financeira, autorizando os acionistas controladores a comprarem as ações que ainda estão em circulação e tirar a companhia da Bolsa. A operação tem o objetivo de retirar a empresa do mercado acionário, simplificar a estrutura societária e permitir uma gestão mais ágil fora do ambiente regulado de capitais. (InfoMoney e Genial)

⛽ Óleo e gás 15/01/26
PETR3 / PETR4 | Petrobras supera metas e bate recordes de produção em 2025
O que aconteceu? A Petrobras divulgou seus resultados operacionais de 2025, informando que superou as metas do ano e alcançou recordes históricos de produção de petróleo e gás natural. A produção totalizou mais de 3 milhões de barris de óleo equivalente por dia (boed) no ano, com destaques para o pré-sal, onde a companhia obteve níveis de extração recordes graças à eficiência operacional e à entrada de novas plataformas. Além disso, a estatal registrou avanços em projetos-chave de exploração e produção, e desempenho sólido em entregas de combustível e demanda global. O desempenho refletiu execução eficaz de projetos, redução de paradas e melhor utilização da capacidade instalada. (Valor e Genial)

🌎 Macro / 🏭 Mineração & Tecnologia 15/01/26
AMZO34 / RIOT34 | Amazon fecha acordo com mineradora da Rio Tinto para garantir cobre para data centers
O que aconteceu? A Amazon fechou um **acordo estratégico com uma unidade de mineração da Rio Tinto, visando garantir fornecimento de cobre destinado à construção e expansão de seus data centers globais. O cobre é um insumo crítico na infraestrutura de centros de processamento de dados e redes elétricas de alta eficiência, e a parceria busca assegurar oferta de longo prazo, reduzir riscos de abastecimento e potencialmente melhorar custos de aquisição do metal em um cenário de demanda crescente por conectividade e computação em nuvem. (Valor e Genial)

💊 Farmácia 16/01/26
ULTRAFARMA | Ultrafarma alvo de operação contra fraude e anuncia foco em megaloja
O que aconteceu? A Ultrafarma, rede de farmácias, foi alvo de uma operação que investiga supostas fraudes fiscais e irregularidades administrativas envolvendo a empresa e seus executivos, motivando apurações por parte das autoridades. Em um movimento estratégico simultâneo, a administração anunciou que vai concentrar seus negócios no formato “megaloja”, integrando formatos e unidades para otimizar a presença física e ampliar eficiência operacional. A combinação do escrutínio legal com a reorganização comercial reforça os desafios de governança e execução que a empresa enfrenta em meio a um ambiente regulatório e concorrencial mais complexo. (Valor e Genial)