Confira tudo o que aconteceu no mercado de fundos imobiliários durante a semana do dia 29 de janeiro de 2024.
Neste relatório trazemos agenda de pagamentos de dividendos da semana, os destaques da última semana, e atualização sobre as ofertas públicas.
Anúncio de Dividendos da Semana – IFIX
Resumo Geral
Maiores Altas e Baixas da semana – IFIX
Análise setorial – IFIX
Mapa de Calor Semanal por Setor – IFIX
XPPR11 – XP Properties | Reavaliação patrimonial negativa
29/01/2024 | Segunda-Feira
Passou pela reavaliação patrimonial dos ativos pela empresa Colliers, com 1,26% inferior ao valor contábil
atual dos referidos imóveis, o que representa uma variação negativa de 4,28% no valor do P.L. do fundo.
BLMG11 – Bluemacaw Logística | Reavaliação patrimonial negativa
29/01/2024 | Segunda-Feira
Passou pela reavaliação patrimonial dos ativos pela empresa Colliers resultando em uma variação negativa de 4,95% no valor do P.L do fundo.
MALL11 – Genial Malls | Aquisição e venda de ativos, e amortização parcial de CRI
29/01/2024 | Segunda-Feira
Realizou aquisição indireta de 20% do Shopping Metropolitano Barra, aquisição de 100% das cotas do Barra Malls FII (detentor de 100% do Península Open Mall e de 100% do Rio2 Shopping) e celebrou um instrumento vinculante para aquisição direta de 17,% do Caxias Shopping. O fundo reforçou também a aquisição de 35,0% no Boulevard Shopping Bauru, venda de 20,0% do Madureira Shopping e realização do pré-pagamento parcial do CRI no valor total de R$ 88,1 milhões, uma redução no saldo devedor do CRI de 47,9%. O montante atual das obrigações do representa cerca de 7,4% de seus ativos.
O valor das aquisições somam o montante de R$ 355,1 milhões, em um cap rate médio de 9,2%. A nova ABL própria pós-oferta passará de 103 mil m² para 127,5 mil m², um crescimento de 23,3%.
Considerando o ganho de capital realizado na operação de venda do Madureira Shopping e o NOI dos novos ativos do fundo, estima-se que a distribuição ao longo do primeiro semestre de 2024 será entre R$ 0,90 e R$ 0,95 por cota por mês.
01/02/2024 | Quinta-Feira
Anunciou a conclusão da aquisição de 17,5% do Caxias Shopping.
RBRP11 – RBR Properties | Redução da taxa de gestão e inadimplência
29/01/2024 | Segunda-Feira
A gestora renunciou 40% da taxa de gestão do fundo pelo período de janeiro/2024 a março/2024.
31/01/2024 | Quarta-Feira
Comunicou até o momento não recebeu o aluguel referente a janeiro de 2023, relacionado à locação de salas de escritório no 19º andar do Edifício River One, alugado pela Experience House Produções e Eventos S.A. A falta desse pagamento impactará negativamente a receita imobiliária do fundo em R$ 0,015/cota.
HLOG11 – Hedge Logística | Redução da taxa de administração
30/01/2024 | Terça-Feira
Reduziu a taxa de administração em 30% até 30 de junho de 2024. Durante esse período, a taxa será de 0,56% a.a. para valores de até R$ 1 bilhão do P.L., ou 0,42% a.a. sobre o valor acima sobre o valor acima de R$ 1 bilhão, assegurado o valor mínimo equivalente a 0,56% a.a. calculado sobre R$ 1 bilhão.
MGFF11 – Mogno Fundo de Fundos | Encerramento do fundo
30/01/2024 | Terça-Feira
Em referência a dissolução e liquidação do fundo para o VGHF11, o fundo apresentou que:
(i) O processo de registro e comprovação do custo médio pelos cotistas foi encerrado em 24 de janeiro de 2024. (ii) A data-base para a conversão de cotas do fundo em cotas do VGHF11 e para a amortização de caixa foi até 30 de janeiro de 2024. (iii) A conversão de cotas do fundo em cotas do VGHF11 ocorreu no dia 31 de janeiro de 2024, com cada cota do Fundo sendo trocada por 7,393221 cotas do VGHF11, que terão direito aos rendimentos de janeiro de 2024. (iv) O pagamento da amortização de caixa, após deduzido o valor correspondente ao recolhimento do eventual imposto de renda será efetuado em 7 de fevereiro de 2024. (v) Frações remanescentes serão tratadas por meio de leilão na B3, programado para 9 de fevereiro de 2024.
RVBI11 – VBI Reits Fof | Contratação de formador de mercado
30/01/2024 | Terça-Feira
Celebrou a contratação XP Investimentos como formador de mercado.
TEPP11 – Tellus Properties | Potencial aquisição de conjuntos na Faria Lima/SP
30/01/2024 | Terça-Feira
Comunicou a celebração de um memorando de entendimentos para adquirir conjuntos locados, totalizando 4.757,40 m², na região da Faria Lima, em São Paulo/SP. O preço de R$ 95 milhões será pago em 24 meses, sujeito a ajustes. O fundo terá posse após a assinatura do compromisso de compra, passando a receber os aluguéis. A operação pode resultar em um aumento estimado de R$ 0,17/cota na receita imobiliária a médio prazo.
ONEF11 – The One | Entrega de cotas do PVBI11
30/01/2024 | Terça-Feira
Realizou no dia 31 de janeiro de 2024 a entrega das cotas do PVBI11 ao cotistas do ONEF11 conforme anunciado anteriormente. O leilão das frações será informada oportunamente pelo PVBI11.
MORC11, MORE11, BLMC11 e BLMR11 | Processo de liquidação no RVBI11
31/01/2024 | Quarta-Feira
Os fundos serão alienados para o RVBI11, com a liquidação ocorrendo por meio da entrega de cotas do RVBI11 aos cotistas. O processo de liquidação iniciará em 2 de fevereiro de 2024, com as cotas do fundo deixando de ser negociadas na B3.
Os cotistas devem enviar à administradora uma declaração de custo médio de aquisição até 23 de fevereiro de 2024. Os valores pagos aos cotistas durante a liquidação estão sujeitos a uma alíquota de 20% sobre a diferença entre o valor do resgate e o custo de aquisição do cotista, conforme a legislação tributária em vigor. Caso a administradora não receba a informação dentro do prazo, o custo médio de aquisição será considerado zero, e o imposto de renda devido, se houver, será deduzido do valor a ser pago em dinheiro durante o resgate das cotas do fundo.
XPML11 – XP Malls | Venda de participação do Caxias Shopping
31/01/2024 | Quarta-Feira
Concluiu a venda de 17,5% do Caxias Shopping, sendo o valor total de R$ 65,8 milhões dividido em duas parcelas. A primeira, de R$ 52,7 milhões, foi recebida, e a segunda, de R$ 13,1 milhões, será paga em julho de 2024, ajustada pelo IPCA. Um possível earn-out de até R$ 4,1 milhões poderá ser pago em fevereiro de 2025, dependendo do NOI do Caxias Shopping em 2024. A operação deve gerar um lucro de R$ 0,55/cota em uma TIR de 18,1% a.a..
GLOG11 – Genial Logística | Recuperações de inadimplência
01/02/2024 | Quinta-Feira
A locatária CT Distribuição e Logística LTDA. regularizou a inadimplência do aluguel de novembro de 2023 e parte das obrigações referentes a multas e parcelamentos passados no Galpão B do Parque Logístico Pernambuco. No entanto, não haverá impacto na distribuição do mês atual, pois o fundo utilizou resultados acumulados para cobrir as inadimplências. Estima-se que a distribuição média a partir de fevereiro de 2024 até o primeiro semestre será de R$ 0,50/cota a R$ 0,52/cota.
CCME11 – Canuma Capital Multiestratégia | Potencial compra de participação do Shopping Jardim Sul
02/02/2024 | Sexta-Feira
Celebrou um compromisso para comprar 10% do Shopping Jardim Sul, localizado em São Paulo/SP. O montante total da operação é de R$ 57,3 milhões, com um cap rate esperado de 8,9% nos 12 meses após a conclusão da transação. O impacto financeiro estimado é de R$ 0,14/cota nos 12 meses subsequentes à conclusão da operação que está condicionada à superação de determinadas condições suspensivas.
BLCA11 – Bluemacaw Catuaí Triple A | Amortização de cotas
02/02/2024 | Sexta-Feira
Decidiu realizar uma amortização parcial de cotas no fundo, totalizando R$ 7,52 milhões (R$ 4,70/cota), destinada aos cotistas atuais. O processo envolve o envio do custo médio pelos cotistas à administradora, a apuração do custo médio, e o pagamento da amortização extraordinária, que ocorrerá em 6 de março de 2024. Para viabilizar o tratamento fiscal adequado, os cotistas devem informar seu custo médio por meio do Portal do Investidor da Administradora, como informado no fato. Em caso de não recebimento do custo médio de um cotista, o valor de aquisição será considerado igual à menor cotação histórica até a efetivação da amortização, sem responsabilidade da administradora por ajustes ou restituições.
TRXF11 – TRX Real Estate | Superação das condições suspensivas
02/02/2024 | Sexta-Feira
As condições suspensivas referentes aos acordos entre o fundo e a Leroy Merlin para a aquisição, desenvolvimento, construção e locação de um imóvel em Jundiaí/SP foram superadas conforme relatado anteriormente. Com isso, o imóvel foi adquirido, e as obras de construção e desenvolvimento imobiliário serão iniciadas. A Leroy Merlin pagará aluguel provisório durante a construção, e o início do prazo de vigência de 12 anos e do pagamento do aluguel definitivo ocorrerão após a inauguração da Loja Leroy Merlin.
Ofertas Públicas
MALL11 – Genial Malls | Encerramento de oferta
29/01/2024 | Segunda-Feira
Anunciou o encerramento da 5º emissão de cotas perfazendo um montante de R$473,6 milhões, o que representa 92% do montante base de 516,8 milhões.
PVBI11 – VBI Prime Properties | Anúncio de oferta
30/01/2024 | Terça-Feira
Anunciou a 6ª emissão de cotas com objetivo de captar até R$ 818,9 milhões. A oferta é destinada a investidores em geral. A destinação não possuem destinação específica, mas está em processo de negociação da aquisição de até a totalidade do Ativo FL 4.440 e composição de caixa. Adicionalmente, mantém um pipeline de ativos prime na região da Faria Lima e Jardins, localizados em São Paulo/SP ao cap aproximado de 8%.
Próximas datas:
- 01/02/2024: Data-base que identifica os cotistas com Direito de Preferência
- 05/02/2024: Início do Período de Exercício e Negociação do Direito de Preferência na B3 e no Escriturador
- 06/02/2024: Encerramento do Período de Negociação do Direito de Preferência na B3 e no Escriturador
- 19/02/2024: Encerramento do Período de Exercício do Direito de Preferência na B3
- 20/02/2024 Encerramento do Período de Exercício do Direito de Preferência no Escriturador, Data de Liquidação do Direito de Preferência e Divulgação do Comunicado de Encerramento do Direito de Preferência
